DOEPE 06/04/2017 - Pág. 18 - Poder Executivo - Diário Oficial do Estado de Pernambuco
18 - Ano XCIV• NÀ 65
Diário Oficial do Estado de Pernambuco - Poder Executivo
Recife, 6 de abril de 2017
Demonstrações
Financeiras
Votorantim Cimentos N/NE S.A.
CNPJ/MF nº 10.656.452/0001-80
RELATÓRIO DA ADMINISTRAÇÃO
Submetemos à apreciação o Relatório da Administração e as correspondentes Demonstrações Financeiras (DFs) da Votorantim Cimentos N/NE S.A. (“VCNNE” ou “Companhia”), relativas ao exercício findo em 31 de dezembro de 2016. Estas DFs foram elaboradas de acordo
com as Normas Internacionais de Relatório Financeiro (IFRS), emitidas pelo International Accounting Standards Board (IASB), e conforme as práticas contábeis adotadas no Brasil. A queda da atividade econômica brasileira pelo 2º ano consecutivo com 3,6% de redução no
PIB em 2016, impactou o mercado de construção civil e a demanda por cimento. Diante disto, o consumo caiu 11,7% em relação a 2015, segundo SNIC (Sindicato Nacional da Indústria do Cimento). Esta retração acarretou em uma redução de 19,1% da receita líquida que
encerrou o ano em R$ 1.438 milhões. O lucro líquido, por sua vez, foi 47,7% inferior ao registrado em 2015, principalmente, pela redução do resultado operacional. Diante do cenário desafiador no Brasil, a Companhia agiu com cautela e se antecipou implementando desde
2015 iniciativas visando maior eficiência operacional e otimização dos custos. A empresa manteve o foco na sua estratégia de longo prazo e com disciplina financeira se posicionou para a recuperação do mercado, iniciando as operações da nova planta em Primavera, no
Pará, que adicionou 1,2 milhão de toneladas de cimento por ano na região. Por fim, agradecemos a todos pelo apoio e a confiança de fornecedores, clientes, investidores, parceiros e colaboradores comprometidos com a missão da Companhia. São Paulo, 06 de abril de 2017.
A Administração - Votorantim Cimentos N/NE S.A.
Balanço patrimonial - Exercícios findos em 31 de dezembro - Em milhares de reais
Ativo
Circulante
Caixa e equivalentes de caixa
Aplicações financeiras
Contas a receber de clientes
Estoques
Tributos a recuperar
Adiantamentos a fornecedores
Outros ativos
Não circulante
Realizável a longo prazo
Tributos a recuperar
Partes relacionadas
Depósitos judiciais
Outros ativos
Investimentos
Imobilizado
Intangível
Nota
2016
2015
9
10
11
12
13
291
269.793
42.941
168.192
38.391
8.350
11.162
539.120
1.845
45.298
57.638
195.318
71.372
7.358
6.374
385.203
13
14
21
101.941
7.868
70.340
12.061
192.210
80.284
5.363
54.176
29.841
169.664
15
16
17
130.120
2.559.618
285.043
2.974.781
171.302
2.464.445
267.334
2.903.081
Passivo e patrimônio líquido
Circulante
Empréstimos e financiamentos
Risco sacado a pagar
Fornecedores
Salários e encargos sociais
Tributos a recolher
Adiantamento de clientes
Dividendos a pagar
Uso do bem público - UBP
Outros passivos
Nota
2016
2015
18
2.2 (a) e 19
76.765
43.081
69.589
42.810
23.630
3.455
3.189
30.908
19.289
312.716
96.169
21.352
79.140
38.262
25.685
4.591
11.369
28.471
16.941
321.980
14
22
Não circulante
Empréstimos e financiamentos
Imposto de renda e contribuição social diferidos
Partes relacionadas
Provisões
Uso do bem público - UBP
Outros passivos
18
20
14
21
22
Total do passivo
Patrimônio líquido
Capital social
Reservas de lucros
Ajustes de avaliação patrimonial
Total do patrimônio líquido
3.706.111
3.457.948 Total do passivo e patrimônio líquido
As notas explicativas da Administração são parte integrante das demonstrações financeiras.
Total do ativo
255.971
35.337
46.694
191.719
470.518
2.448
1.002.687
1.315.403
24
739.559
1.650.460
689
2.390.708
3.706.111
Demonstração das mutações do patrimônio líquido - Exercícios findos em 31 de dezembro - Em milhares de reais
Nota
Em 1º de janeiro de 2015
Resultado abrangente do exercício
Lucro líquido do exercício
Outros componentes do resultado abrangente
De incentivos
fiscais
794.676
Legal
127.914
Retenção
467.540
Lucros
acumulados
Ajustes de avaliação
patrimonial
966
Patrimônio
líquido
2.030.655
(285)
(285)
152.937
(285)
152.652
152.937
24 (e)
152.937
Transações com acionistas
Cancelamento de dividendos deliberados
Destinação do lucro líquido do exercício
Constituição de reserva de incentivos fiscais
Dividendos deliberados (0,38 por ação)
Retenção de lucros
42.035
24 (d) e 28
24 (b)
24 (c)
Em 31 de dezembro de 2015
Em 1º de janeiro de 2016
Resultado abrangente do exercício
Lucro líquido do exercício
Outros componentes do resultado abrangente
107.462
639.559
639.559
107.462
902.138
902.138
127.914
127.914
34.106
76.141
543.681
543.681
42.035
(107.462)
(11.369)
(34.106)
(152.937)
(11.369)
681
681
79.916
24 (e)
8
8
79.916
Transações com acionistas
Aumento de capital
Destinação do lucro líquido do exercício
Constituição de reserva de incentivos fiscais
Constituição de reserva legal
Dividendos deliberados (0,10 por ação)
Retenção de lucros
1.1 (i)
100.000
24 (d) e 28
24 (b) e (c)
24 (b)
24 (c)
63.160
3.996
(63.160)
(3.996)
(3.189)
(9.571)
(79.916)
9.571
100.000
63.160
3.996
9.571
739.559
965.298
131.910
553.252
As notas explicativas da Administração são parte integrante das demonstrações financeiras.
Em 31 de dezembro de 2016
689
30.666
2.213.973
2.213.973
Receitas
Vendas de produtos e serviços
Outras receitas operacionais
Perda estimada com créditos de liquidação
duvidosa, líquida das reversões
(15.792)
2.047.345
2015 (Continuação)
Distribuição do valor adicionado
2.430.453 Pessoal e encargos sociais
Remuneração direta
114.420
Plano de aposentadoria e plano de pensão
Encargos sociais
(14.974)
Benefícios
2.529.899
(648.716)
(290.609)
(755.435)
(328.080)
1.542
(937.783)
1.109.562
(125.916)
983.646
(31.190)
(1.114.705)
1.415.194
(99.425)
1.315.769
1.985.521
77.616
11 (c)
Insumos adquiridos de terceiros
Matérias-primas e outros insumos de produção
Materiais, energia, serviços de terceiros e outros
Reversão (provisão) líquida de impairment de
adiantamento a fornecedores, outros ativos,
imobilizado e intangível
Valor adicionado bruto
Depreciação, amortização e exaustão
Valor adicionado líquido produzido
Valor adicionado recebido em transferência
Resultado de participações societárias
Receitas financeiras e variações cambiais ativas
Valor adicionado total a distribuir
2016
28
16 e 17
Nota
2016
2015
27
23
27
27
89.206
(247)
49.194
40.185
178.338
85.985
(227)
49.153
35.622
170.533
185.297
396.135
1.310
20.025
602.767
305.790
476.504
1.888
28.161
812.343
115.811
19.518
135.329
187.150
25.641
212.791
3.189
76.727
79.916
996.350
11.369
141.568
152.937
1.348.604
Impostos e contribuições
Federais
Estaduais
Municipais
Diferidos
Remuneração de capitais de terceiros
Despesas financeiras e variações cambiais passivas
Aluguéis
Remuneração de capitais próprios
(53.405)
(49.695)
Dividendos
66.109
82.530
Lucros retidos
12.704
32.835
996.350
1.348.604 Valor adicionado distribuído
As notas explicativas da Administração são parte integrante das demonstrações financeiras.
15
Notas explicativas da administração às demonstrações financeiras em 31 de dezembro de 2016
Em milhares de reais, exceto quando indicado de outra forma
1. Considerações gerais - A Votorantim Cimentos N/NE S.A. (“Companhia” ou “VCNNE”)
tem como atividades preponderantes: a produção e o comércio de um portfólio completo
de materiais pesados de construção, que inclui cimento, agregados, concreto, argamassa
e outros materiais de construção, bem como de matérias-primas e derivados, produtos
semelhantes e relacionados; prestação de serviços de concretagem; pesquisa, mineração
e processamento de reservas minerais de acordo com sua atividade principal de produção;
transporte, distribuição e importação; coprocessamento para geração de energia; e
participação em outras empresas. A Companhia é uma sociedade anônima com sede em
Recife - PE, e atua nas regiões Norte e Nordeste do Brasil. A Companhia é controlada
diretamente pela Votorantim Cimentos S.A. (“VCSA”), e indiretamente pela Votorantim S.A.
(“VSA”) (anteriormente denominada Votorantim Industrial S.A.), uma sociedade anônima
de capital fechado integralmente controlada pela família Ermírio de Moraes e que constitui
a holding das empresas Votorantim, com sede na cidade e Estado de São Paulo, Brasil.
1.1. Principais eventos ocorridos durante o exercício de 2016 - (i) Aumento de capital
social da Companhia - Em Assembleia Geral Extraordinária realizada em 15 de fevereiro de
2016, foi deliberado e aprovado pelas acionistas o aumento do capital social no valor de R$
100.000, mediante a emissão e integralização de 1.309.121 ações ordinárias, elevando-se
o capital social para R$ 739.559. O valor patrimonial das ações subscritas e integralizadas
mediante este aumento, apurado em 30 de novembro de 2015, foi de R$ 76,39 por ação.
(ii) Aumento de capital social na controlada Acariúba Mineração e Participação Ltda.
(“Acariúba”) - No decorrer do ano de 2016, foram deliberados e aprovados pelas sócias
aumentos de capital social da controlada Acariúba no valor de R$ 1.550, mediante a emissão
de 1.550.000 quotas, elevando-se o capital social para R$ 72.920. (iii) Aumento de capital
social na controlada Pedreira Pedra Negra Ltda. (“PPN”) - No decorrer do ano de 2016,
foram deliberados e aprovados pelas sócias aumentos de capital social da controlada PPN
no valor de R$ 10.677, mediante a emissão de 10.677.000 quotas, elevando-se o capital
Nota
2016
2015
25
26
1.438.081
(1.038.371)
399.710
1.776.724
(1.199.073)
577.651
26
26
28
(206.093)
(47.962)
75.856
(178.199)
(220.100)
(40.388)
62.778
(197.710)
379.941
(49.695)
56.408
(136.630)
(24.398)
(104.620)
225.626
(44.528)
(28.161)
152.937
29.995.828
5,10
Demonstração do resultado abrangente - Exercícios findos
em 31 de dezembro - Em milhares de reais
Nota
2016
2015
Lucro líquido do exercício
79.916 152.937
Outros componentes do resultado abrangente do exercício
a serem posteriormente reclassificados para o resultado
Participação em outros resultados abrangentes das investidas 24 (e)
(5)
(17)
Outros componentes do resultado abrangente que não
serão reclassificados para o resultado
Remensurações com benefícios de aposentadoria
23
13
(268)
Outros componentes do resultado abrangente do exercício
8
(285)
Total do resultado abrangente do exercício
79.924 152.652
As notas explicativas da Administração são parte integrante
das demonstrações financeiras.
Demonstração dos fluxos de caixa - Exercícios findos
em 31 de dezembro - Em milhares de reais
Nota
79.916 Fluxo de caixa das atividades operacionais
Lucro
antes
do
imposto
de
renda
e
da
contribuição
social
8
Ajustes de itens que não representam alteração
79.924
de caixa e equivalentes de caixa
Depreciação, amortização e exaustão
16 e 17
100.000
Equivalência patrimonial
15 (c)
Juros, variações monetárias e cambiais
Reversão (provisão) líquida de impairment de adiantamento
a fornecedores, outros ativos, imobilizado e intangível
28
(3.189)
Perda líquida na venda de ativo imobilizado
28
Perda
estimada
com
crédito
de
liquidação
duvidosa,
96.811
líquida das reversões
11 (c)
2.390.708
Complemento de provisões
Demonstração do valor adicionado - Exercícios findos em 31 de dezembro - Em milhares de reais
Nota
Receita líquida dos produtos vendidos e dos
serviços prestados
Custo dos produtos vendidos e dos serviços prestados
Lucro bruto
Receitas (despesas) operacionais
Com vendas
Gerais e administrativas
Outras receitas operacionais, líquidas
Lucro operacional antes das participações
societárias e do resultado financeiro
221.511
225.178 Resultado de participações societárias
15.305 Equivalência patrimonial
15
(53.405)
46.854 Resultado financeiro líquido
29
176.676 Receitas financeiras
48.237
448.547 Despesas financeiras
(107.480)
9.435 Variações cambiais, líquidas
9.541
921.995
(49.702)
1.243.975 Lucro antes do imposto de renda e da contribuição social
118.404
Imposto de renda e contribuição social
20
639.559 Correntes
(18.463)
1.573.733 Diferidos
(20.025)
681 Lucro líquido do exercício
79.916
2.213.973 Quantidade média ponderada de ações, em milhares
31.304.949
3.457.948 Lucro líquido básico e diluído por lote de mil ações, em reais
2,55
As notas explicativas da Administração são parte integrante
das demonstrações financeiras.
Reservas de lucros
Capital
social
639.559
Demonstração do resultado - Exercícios findos em 31 de dezembro
Em milhares de reais, exceto quando indicado de outra forma
2016
2015
118.404
225.626
125.916
53.405
91.022
99.425
49.695
109.655
(1.542)
3.302
31.190
16.890
15.792
11.771
418.070
14.974
8.416
555.871
Decréscimo (acréscimo) em ativos
Aplicações financeiras
(202.916)
60
Contas a receber de clientes
(1.095)
(3.181)
Estoques
27.126
42.573
Tributos a recuperar
11.324
8.417
Partes relacionadas
2.041
(5.559)
Demais créditos e outros ativos
(23.601)
18.552
Acréscimo (decréscimo) em passivos
Fornecedores
12.178 (40.524)
Tributos a recolher
(2.055) (26.371)
Salários e encargos sociais
4.548
5.763
Adiantamento de clientes
(1.136)
(2.435)
Demais obrigações e outros passivos
(35.451) (59.017)
Caixa proveniente das atividades operacionais
209.033 494.149
Juros pagos sobre empréstimos e uso do bem público - UBP
(44.427) (40.529)
Imposto de renda e contribuição social pagos
(6.937) (30.906)
Caixa líquido proveniente das atividades operacionais
157.669 422.714
Fluxo de caixa das atividades de investimentos
Recebimento pela venda de imobilizado
7.425
33.641
Aquisição de imobilizado
(250.916) (499.451)
Aquisição de intangível
17
(1.127)
(5.229)
Aumento de capital em investidas - PPN e Acariúba
1.1 (ii e iii) (12.227) (16.854)
Caixa líquido aplicado nas atividades de investimentos
(256.845) (487.893)
Fluxo de caixa das atividades de financiamentos
Captações de recursos
103.368 125.632
Liquidação de empréstimos e financiamentos
(89.671) (121.984)
Aumento de capital social
1.1 (i) 100.000
Recebimento na redução de capital - Acariúba
15 (c)
33.766
Dividendos pagos
(11.369)
Partes relacionadas
(4.706)
20.245
Caixa líquido proveniente das atividades de financiamentos
97.622
57.659
Decréscimo em caixa e equivalentes de caixa
(1.554)
(7.520)
Caixa e equivalentes de caixa no início do exercício
1.845
9.365
Caixa e equivalentes de caixa no fim do exercício
291
1.845
Principais transações que não afetaram o caixa
Recebimento da venda de ativos Baraúna com imobilizado
30.000
Captações de FINAME para aquisição de imobilizado
949
As notas explicativas da Administração são parte integrante
das demonstrações financeiras.
demonstrações financeiras - A emissão destas demonstrações financeiras foi aprovada
pela Administração em 21 de março de 2017. 2.2. Reapresentação de cifras comparativas
- (a) Risco sacado a pagar - A Companhia reclassificou as operações de risco sacado que
estavam originalmente em 31 de dezembro de 2015, apresentadas no balanço patrimonial
na rubrica “Fornecedores” para a rubrica específica do passivo circulante “Risco sacado a
pagar”, em conformidade com a interpretação normativa da CVM (IN 01/2016) divulgada em
18 de fevereiro de 2016. Dessa forma, as informações divulgadas em 31 de dezembro de
2015 foram reclassificadas, conforme quadro a seguir:
social para R$ 204.994. 2. Apresentação das demonstrações financeiras e resumo
das práticas contábeis - 2.1. Base de apresentação - (a) Demonstrações financeiras
- Foram preparadas e estão sendo apresentadas conforme as práticas contábeis adotadas
no Brasil, vigentes em 31 de dezembro de 2016, que inclui os pronunciamentos emitidos
pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPCs) e conforme as normas internacionais
de Relatório Financeiro (International Financial Reporting Standards (IFRS)) emitidas pelo
International Accounting Standards Board (IASB) e interpretações “IFRIC”, e evidenciam
todas as informações relevantes próprias das demonstrações financeiras, e somente
elas, as quais estão consistentes com as utilizadas pela Administração na sua gestão. A
preparação das demonstrações financeiras considerou o custo histórico como base de
valor, que no caso de certos ativos e passivos financeiros, foram mensurados ao valor justo.
As demonstrações financeiras requerem o uso de certas estimativas contábeis críticas e
também o exercício de julgamento por parte da Administração da Companhia no processo
de aplicação de suas práticas contábeis. As áreas que requerem maior nível de julgamento
e apresentam maior complexidade, bem como as áreas nas quais premissas e estimativas
são mais significativas, estão divulgadas na Nota 4. A Companhia divulga espontaneamente
sua demonstração do valor adicionado, de acordo com as práticas contábeis adotadas no
Brasil, aplicáveis para as companhias abertas e são apresentadas como parte integrante
das demonstrações financeiras. Para as práticas internacionais, esta demonstração é
apresentada como informação adicional, sem prejuízo do conjunto das demonstrações
financeiras. A Companhia não está apresentando demonstrações financeiras consolidadas,
considerando que sua controladora Votorantim Cimentos S.A., disponibiliza ao público
suas demonstrações financeiras consolidadas no Diário Oficial do Estado de São Paulo. Modalidade
As investidas as quais a Companhia detém o controle, isto é, quando está exposta ou Fornecedores
tem direito a retornos variáveis de seu envolvimento e tem capacidade de dirigir as Risco sacado a pagar
atividades relevantes da investida, estão divulgadas na Nota 15 (a). (b) Aprovação das
Conforme originalmente
apresentado
100.492
100.492
Reclassificação
(21.352)
21.352
Saldo
reclassificado
79.140
21.352
100.492
Continua»»»