DOEPE 14/06/2019 - Pág. 17 - Poder Executivo - Diário Oficial do Estado de Pernambuco
Recife, 14 de junho de 2019
Diário Oficial do Estado de Pernambuco - Poder Executivo
Ano XCVI • NÀ 112 - 17
ESTALEIRO ATLÂNTICO SUL S.A.
CNPJ/MF nº 07.699.082/0001-53
RELATÓRIO DA ADMINISTRAÇÃO
Prezados Senhores: A Administração do Estaleiro Atlântico Sul S.A., em conformidade com as disposições legais e estatutárias, submete à apreciação de Vossas Senhorias o Relatório Anual das Demonstrações Financeiras, referente ao exercício social encerrado em
31 de Dezembro de 2018, incluindo o Relatório dos Auditores Independentes.
BALANÇOS PATRIMONIAIS LEVANTADOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2018 (Em milhares de reais - R$)
Ativos
Ativos Circulantes
Caixa e equivalentes de caixa
Contas a receber
Estoques
Impostos a recuperar
Despesas antecipadas
Encargos financeiros BNDES
Outros créditos
Total dos ativos circulantes
Ativos não Circulantes
Aplicações financeiras restritas
Estoques
Impostos a recuperar
Despesas antecipadas
Encargos financeiros BNDES
Outros créditos
Ativos mantidos para venda
Investimentos em empresas controladas
Imobilizado
Intangível
Total dos ativos não circulantes
Total dos Ativos
Nota
Controladora
Consolidado
explicativa 31/12/2018
31/12/2017 31/12/2018
31/12/2017
(Reapresentado)
(Reapresentado)
3
4
5
6
7
205.191
398.406
147.628
17.664
4.012
23.714
478
797.093
103.495
429.146
219.765
19.219
11.590
16.825
1.440
801.480
206.796
398.406
147.628
17.664
4.012
23.714
478
798.698
103.559
429.146
203.579
19.219
11.590
16.825
1.440
785.358
Passivos e Patrimônio Líquido
Passivos Circulantes
Fornecedores
Empréstimos e financiamentos
Debêntures
Obrigações trabalhistas e encargos a pagar
Impostos a recolher
Adiantamentos de clientes
Contas a pagar Transpetro
Outras contas a pagar
Total dos passivos circulantes
Passivos não Circulantes
Fornecedores
Empréstimos e financiamentos
Debêntures
Adiantamentos de clientes
Provisão para riscos fiscais, trabalhistas, cíveis e ambientais
Contas a pagar Transpetro
Débitos com partes relacionadas
Total dos passivos não circulantes
Patrimônio Líquido
Capital social
Adiantamentos para Futuro Aumento de Capital
Prejuízos acumulados
Ajuste acumulado de conversão
Controladora
Consolidado
Nota
explicativa 31/12/2018
31/12/2017 31/12/2018
31/12/2017
(Reapresentado)
(Reapresentado)
14
15
16
17
4
19
50.292
414.176
–
78.007
1.453
7.622
18.181
1.835
571.566
119.494
499.023
101.162
25.249
1.334
526
16.157
1.462
764.407
104.007
414.176
–
78.007
1.453
12.281
18.181
1.835
629.940
159.226
499.023
101.162
25.249
1.334
526
16.157
1.460
804.137
14
34.584
14.893
117.290
112.973
15 1.016.666
1.255.251 1.016.666
1.255.251
63.540
51.383
63.540
16
–
62.686
–
62.686
142.479
–
142.479
4
993.738
993.738
–
–
121.556
124.194
121.556
18
44.946
26.946
44.946
26.946
5.348
–
5.347
19
110.893
127.881
110.893
127.881
7
4.964
–
4.964
13
–
50.627
–
50.627
9.485
14.547
9.485
2.200.827
2.532.022 1.289.795
1.636.364
703
703
703
20 2.107.837
1.735.681 2.107.837
1.735.681
10
839.805
–
–
50.627
–
50.627
–
11
2.106.451 2.087.811
2.106.451
(1.096.015)
(1.025.857) (1.096.015)
(1.025.857)
17.980
12.386
17.980
12
10
107.538
107.538
107.538
107.538
3.312.311 2.291.024
2.472.505
1.169.987
817.362 1.169.987
817.362
4.113.791 3.089.722
3.257.863 Total dos Passivos e Patrimônio Líquido
3.942.380
4.113.791 3.089.722
3.257.863
As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras
DEMONSTRAÇÃO DOS RESULTADOS PARA O EXERCÍCIO FINDO EM 31 DE DEZEMBRO DE 2018 (Em milhares de reais - R$)
DEMONSTRAÇÕES DOS FLUXOS DE CAIXA PARA O EXERCÍCIO FINDO EM 31 DEZEMBRO DE 2018 (Em milhares de reais - R$)
8
5
6
51.383
–
124.194
–
–
14.547
703
854.263
2.087.811
12.386
3.145.287
3.942.380
Nota
Controladora
Consolidado
explicativa 31/12/2018
31/12/2017 31/12/2018
31/12/2017
(Reapresentado)
(Reapresentado)
21 1.020.472
918.203 1.020.472
918.203
22 (768.601)
(669.730) (768.601)
(669.730)
251.871
248.473
251.871
248.473
Receita da construção naval
Custo da construção naval
Lucro Bruto
Receitas (Despesas) Operacionais
Despesas gerais e administrativas
22 (264.511)
(197.120) (265.339)
(197.120)
Depreciação e amortização
(15.179)
(15.660)
(15.179)
(15.668)
Provisão para valor recuperável de ativos (impairment)
11
33.970
(33.970)
33.970
(33.970)
Equivalência patrimonial
10
14.458
1.338
–
–
Outras receitas operacionais - líquidas
17.818
47.012
50.479
69.579
(213.444)
(198.400) (196.069)
(177.179)
Total
Lucro Operacional Antes do Resultado Financeiro e
Impostos sobre o Lucro
38.427
50.073
55.802
71.294
Resultado Financeiro
23
Receitas financeiras
16.211
17.656
16.215
17.662
Despesas financeiras
(139.260)
(171.233) (139.260)
(171.243)
14.464
(1.581)
(2.915)
(22.798)
Variação cambial líquida
(108.585)
(155.158) (125.960)
(176.379)
Total
(70.158)
(105.085)
(70.158)
(105.085)
Prejuízo do Exercício
Prejuízo por Ação
20 (c)
(0,001)
(0,002)
(0,001)
(0,002)
As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras
DEMONSTRAÇÕES DOS RESULTADOS PARA O EXERCÍCIO FINDO EM 31 DE DEZEMBRO DE 2018 (Em milhares de reais - R$)
Nota
explicativa
Controladora
Consolidado
31/12/2018 31/12/2017 31/12/2018
31/12/2017
(70.158)
(105.085)
(70.158)
(105.085)
Prejuízo do Exercício
Outros resultados abrangentes:
Ajustes de conversão de investimentos no exterior
10
–
12.402
(70.158)
(92.683)
Total do resultado abrangente do exercício
As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras
–
(70.158)
12.402
(92.683)
DEMONSTRAÇÕES DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO
PARA OS EXERCÍCIOS FINDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2018 E DE 2017 (Em milhares de reais - R$)
Capital social
Outros
Adiantamento
para futuro
Nota
Prejuízos resultados
PatriA Inte Integraaumento
expliacumuabranmônio
lizado
de capital
cativa Subscrito gralizar
lados
gentes
líquido
Total
Saldos em 31 de Dezembro de 2016
1.735.681
– 1.735.681 (920.772)
95.136 910.045
– 910.045
Aumento de capital social
20
90.000 (90.000)
–
–
–
–
–
–
Prejuízo do exercício
–
–
– (105.085)
– (105.085)
– (105.085)
Outros resultados abrangentes
Ajustes de conversão de
investimentos no exterior
10
–
–
–
–
12.402
12.402
–
12.402
Saldos em 31 de Dezembro de 2017
(Reapresentado)
1.825.681 (90.000) 1.735.681 (1.025.857)
107.538 817.362
– 817.362
Aumento de capital social
20 282.156 90.000 372.156
–
– 372.156
– 372.156
Prejuízo do exercício
–
–
–
(70.158)
– (70.158)
– (70.158)
Adiantamento para futuro
–
–
–
–
–
–
50.627
50.627
aumento de capital
2.107.837
– 2.107.837 (1.096.015)
107.538 1.119.360
50.627 1.169.987
Saldos em 31 de Dezembro de 2018
As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras
Controladora
Consolidado
31/12/2018
31/12/2017 31/12/2018
31/12/2017
(Reapresentado)
(Reapresentado)
Fluxo de Caixa das Atividades Operacionais
Prejuízo do exercício
Ajustes para reconciliar o prejuízo do exercício ao caixa gerado pelas
(aplicado nas) atividades operacionais:
Perda com variação cambial, líquida
Juros ativos e passivos, líquidos
Resultado de equivalência patrimonial
Provisão para riscos fiscais, trabalhistas, cíveis e ambientais
Baixa de ativo imobilizado, líquida
Depreciação e amortização
Provisão (reversão) - perda ao valor recuperável de ativos
Valor residual das baixas do ativo imobilizado e intangível
(70.158)
(105.085)
(70.158)
(105.085)
1.158
138.225
(14.458)
18.000
3.915
59.190
(33.970)
–
101.902
1.581
205.318
(1.338)
–
–
59.529
33.970
26.704
220.679
1.158
138.225
–
18.000
3.915
59.190
(33.970)
–
116.360
1.581
205.318
–
–
–
59.553
33.970
26.704
222.041
30.740
214.616
(1.083)
12.926
(4.100)
(77.504)
32.527
(5.134)
(2.428)
2.656
30.740
214.616
(1.083)
12.926
(4.100)
(77.504)
32.527
(5.134)
(2.428)
2.656
(49.512)
52.758
119
7.096
373
365.835
(43.669)
1.224
(122)
(4.013)
121
124.337
(65.751)
52.758
119
11.754
373
368.712
(57.731)
1.224
(122)
(4.013)
121
111.637
(201.751)
(77.414)
(154.366)
214.346
(201.751)
(90.114)
(4.691)
(42.441)
(2.564)
(49.696)
12.157
(4.448)
(453)
7.256
(4.691)
(42.441)
(2.564)
(49.696)
–
–
384.674
(471.204)
(86.530)
–
(213.640)
317.135
200.000
(16.283)
179.290
(480.035)
(117.028)
(1.337)
103.237
103.559
–
–
384.674
(471.204)
(86.530)
12.401
(213.939)
317.498
Caixa e equivalentes de caixa no fim do exercício
205.191
103.495
Aumento (Redução) Líquido do Saldo de Caixa e Equivalentes de Caixa 101.696
(213.640)
As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras
206.796
103.237
103.559
(213.939)
Redução (aumento) nas contas do ativo
Contas a receber
Estoques
Impostos a recuperar
Despesas antecipadas
Outros créditos
Aumento (redução) nas contas do passivo
Fornecedores
Obrigações trabalhistas e encargos a pagar
Impostos a recolher
Adiantamentos de clientes
Outras contas a pagar
Outros fluxos de caixa nas atividades operacionais
(154.366)
Juros pagos sobre empréstimos e financiamentos
Caixa Líquido Gerado pelas (Aplicado nas) Atividades Operacionais
211.469
Fluxo de Caixa das Atividades de Investimento
Resgate (aplicação em) de investimento temporário, líquido
12.157
Aquisição de ativo imobilizado
(4.448)
(453)
Aquisição de ativo intangível
Caixa Líquido Gerado pelas (Aplicado nas) Atividades de Investimento
7.256
Fluxo de Caixa das Atividades de Financiamento
Aumento de capital
200.000
Amortização Parcela Transpetro - TEJ
(16.284)
Captações de financiamentos e empréstimos
179.290
(480.035)
Amortização de financiamentos e empréstimos
Caixa Líquido Aplicado nas Atividades de Financiamento
(117.029)
–
Efeito da variação cambial sobre o caixa e equivalentes de caixa
Aumento (Redução) Líquido do Saldo de Caixa e Equivalentes de Caixa 101.696
Caixa e equivalentes de caixa no início do exercício
103.495
NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS PARA O EXERCÍCIO FINDO EM 31 DE DEZEMBRO DE 2018 (Valores em milhares de reais - R$, exceto quando de outra forma indicado)
1. Informações Gerais
O Estaleiro Atlântico Sul S.A. - e Controladas (“Companhia” ou “EAS”) foi criado em 21 de novembro de 2005. Marco na revitalização da
indústria naval brasileira, atua nas áreas de engenharia, construção, montagem e serviços de assistência pós-vendas, incluindo entre
outros, o fornecimento de peças sobressalentes, serviços de manutenção e reparos de navios, cascos e outros produtos da área naval.
Possui capacidade tecnológica para produzir amplo portfólio de navios até 500 mil toneladas de porte bruto (TPB). Do ponto de vista
tecnológico, a Companhia é o único estaleiro do país a figurar no seleto time de plantas navais de 4ª geração, a mesma dos mais
modernos estaleiros asiáticos, considerados a vanguarda do setor. A Companhia tem equipamentos que estão entre os mais modernos
do segmento, a exemplo de dois pórticos do tipo Goliath. Cada um destes pórticos possui 100 metros de altura (o equivalente a um prédio
de 33 andares), um vão (distância) entre as “pernas” de 164 metros e capacidade de içamento de 1.500 toneladas. Esses pórticos podem
operar sincronizados e, juntos, conseguem movimentar cargas de até 2.800 toneladas. (*). Trata-se de uma sociedade anônima de capital
fechado cujos sócios são grupos com tradição na indústria brasileira: Grupo Camargo Corrêa e Grupo Queiroz Galvão. O Grupo Camargo
Correa é um dos maiores conglomerados empresariais privados brasileiros. Fundado em 1939 com presença atualmente em 16 países e
com atuação destacada nos setores de cimento, de transporte e mobilidade urbana, engenharia e construção, incorporação imobiliária,
têxtil e indústria naval. (*). O Grupo Queiroz Galvão foi fundado em 1953, tem foco nos segmentos de construção, óleo e gás, participações
e concessões, siderurgia, alimentos, desenvolvimento imobiliário e engenharia ambiental. Está presente em todos os estados brasileiros
e em outros países da América do Sul, América Central e da África, além de Estados Unidos, Canadá e Europa. Atualmente, é uma das
maiores prestadoras de serviços de perfuração e produção do Brasil, em terra e mar, em águas rasas e profundas. Desde 1996, a
empresa dedica-se também a atividades de exploração e produção como concessionária de campos onshore e offshore. (*). A Companhia
está localizada no Complexo Industrial Portuário Governador Eraldo Gueiros - SUAPE, no município de Ipojuca, Estado de Pernambuco,
tendo condições logísticas privilegiadas em relação ao chamado “Triângulo de Ouro” da indústria de petróleo e gás, formado pelo Golfo
do México, Costa Ocidental da África e pela promissora área do pré-sal, no Brasil. Ao se instalar na região Nordeste, o Estaleiro abriu uma
nova fronteira para o setor naval no país, atraindo uma poderosa cadeia de negócios para a região, considerada a complexidade de
fornecedores nacionais e internacionais de bens e serviços que integram o setor. (*). A Companhia tem como compromisso gerar valor
efetivo aos negócios de seus clientes e acionistas, por meio da busca de níveis crescentes de produtividade com segurança, adequada
gestão de custo, garantindo rentabilidade dos seus negócios e qualidade dos seus produtos de acordo com os requisitos e prazos
requeridos pelos clientes. Mantém um ambiente de trabalho que valoriza o desenvolvimento de seus colaboradores, assegurando
oportunidades de crescimento profissional, melhoria da qualidade de vida, segurança e promoção de saúde. (*). (*) Informações não
sujeitas ao exame do auditor independente. a) Eventos operacionais relevantes: A melhoria no EAS: O processo de melhorias operacionais
nos resultados da companhia está baseado em quatro principais dimensões: Gestão - utilização de sistema de gestão único que permite
o acompanhamento das metas estabelecidas e foco em resultados; Processos - implementação de modernos processos de produção
otimizados para produção seriada em todas as fases de construção das embarcações; Tecnologia - implementação das principais
tecnologias do mundo, além da criação do “EAS way”; Infraestrutura - manutenção do parque fabril instalado além de novos investimentos
como a construção da maior cabine de pintura do pais. (*). Os resultados apresentados foram o aumento da eficiência geral da
organização, melhoria continua nos níveis de produtividade HH/CGT (”Compensated Gross Tonnage”), representado pela redução de
horas aplicadas e dos ciclos produtivos, evoluindo para níveis internacionais de produtividade e a redução de custos. Outros pilares
importantes da melhoria contínua são os Kaizen, os projetos 6 sigma e o Programa Ideias a Bordo (PIB). (*). Cabe destacar também a
contínua melhoria da governança do EAS, com a operacionalização e manutenção do Comitê de Ética, do Código de Ética e do Manual
Anticorrupção, propiciando um ambiente de negócio e de trabalho mais sadio, mais seguro e mais eficiente, no qual a transparência
permeia as relações com todos os “stakeholders”. (*).A caminho de uma empresa cidadã, o EAS vem implementando ações sociais com
o desenvolvimento do Projeto Social de Rurópolis, com “adoção” da comunidade pelos funcionários. (*). Continuidade operacional: No
exercício findo em 31 de dezembro de 2018, a Companhia incorreu em prejuízo de R$ 70.158 (R$105.085 em 2017) acumulando o total
de R$1.096.015 em prejuízos até a mesma data (R$1.025.857 em 2017). Por outro lado, em função de determinadas medidas
relacionadas a seguir, a Companhia apresentou geração de caixa operacional consolidada positiva de R$214.346 em 2018 (contra uma
geração de caixa operacional consolidada negativa de R$90.114 em 2017). Os principais motivos estão a seguir relacionados: (a) Está
sendo realizada uma reestruturação relevante dos gastos administrativos e redução da estrutura administrativa e operacional da
Companhia com a desmobilização de profissionais, sem prejuízo da preservação da inteligência mediante a manutenção do pessoalchave da operação. (b) Os acionistas desenvolveram um plano de negócio, com o objetivo de garantir a operação do Estaleiro,
comprometendo-se inclusive a realizar aportes de capital no montante mínimo de R$117.000 em 2019 (a depender das necessidades da
Companhia) conforme ata de reunião do Conselho de Administração realizada em 10 de dezembro de 2018. (c) Em 23 de julho de 2018
foi aprovado o aumento de capital social da Companhia em R$172.156, através de conversão dos saldos de debêntures detidos pelos
acionistas, conforme mencionado nas notas explicativas 16 e 20(a). (d) Durante o exercício de 2018, os acionistas aportaram capital
social em espécie na Companhia no montante de R$200.000, conforme mencionado na nota explicativa 20. (e) Em 25 de fevereiro de